Investissement locatif ou assurance vie, quel est le meilleur placement ?
Le placement dans une assurance vie semble être depuis quelques années le placement préféré des français. Toutefois, on remarque que l’investissement locatif commence à gagner du terrain. On peut donc se demander quel est le meilleur placement, assurance vie ou investissement locatif ? En effet, investir dans l’immobilier en immobilier locatif ou investir dans une assurance vie n’ont pas les mêmes objectifs en matière de placement. Afin de choisir le placement le plus adéquat, le particulier doit déterminer quel est le placement qui correspond le mieux à sa situation personnelle.
🔎 MISE À JOUR 2025 : Ce qu’on peut retenir aujourd’hui
En 2025, le choix entre assurance vie et investissement locatif dépend toujours largement de vos objectifs et de votre situation personnelle. Mais quelques éléments peuvent aider à affiner votre décision :
- Assurance vie : les fonds en euros offrent actuellement une rémunération moyenne autour de 2,5 à 3 % nets de frais, avec une stabilité appréciée en période d’incertitude économique. Les unités de compte restent plus risquées, mais permettent de viser une performance plus élevée, à condition d’avoir un horizon long terme.
- Immobilier locatif : les taux d’emprunt ont augmenté ces deux dernières années, ce qui impacte la rentabilité nette des projets. Cela dit, certaines zones offrent encore de bonnes opportunités, notamment en location meublée ou colocation, et le dispositif Pinel+ reste une option intéressante pour réduire sa fiscalité… si les critères d’éligibilité sont respectés.
- Stratégie personnelle : assurance vie et immobilier ne s’opposent pas forcément. Beaucoup choisissent aujourd’hui de diversifier : une partie sécurisée en assurance vie, une autre plus dynamique dans la pierre, pour équilibrer sécurité, rendement, et liquidité.
Quelles sont les différence entre l’investissement locatif et l’assurance vie ?
Investissement locatif : une épargne immobilisée.
En effet, la première différence repose sur la liquidité. Lorsqu’on réalise un investissement locatif, l’épargne est normalement immobilisée pour plusieurs années. L’investisseur en immobilier devra revendre son bien s’il souhaite récupérer l’argent. Dans ce cas, le délais de revente peut être plus ou moins long, et, de plus, la tendance du marché immobilier du moment ne pas être intéressante. De plus, la revente anticipée, de 9 ans minimum, condition imposée par les dispositifs de défiscalisation immobilière, ferait perdre les avantages fiscaux dont le particulier bénéficie, comme la loi Pinel ou la loi Girardin. Dans certaines situations, l’investisseur en immobilier pourrait être contraint de rembourser une partie des avantages fiscaux dont il a bénéficié.
Assurance vie : plus de souplesse
Le placement dans une assurance vie offre plus de souplesse au particulier, car, en effet, celui-ci peut rapidement débloquer les fonds sur son contrat en cas de besoin.
Fiscalité de l’assurance vie
La deuxième différence repose sur la fiscalité, dans le cas d’un placement dans une assurance vie, les gains seront exonérés d’impôt sur le revenu tant qu’aucun retrait n’est effectué. Seuls les prélèvements sociaux sur les intérêts des contrats et fonds en euros seront taxés. Après les 8 premières années, dans le cas d’un retrait total ou partiel, les gains contenus dans les retraits seront soumis à l’impôt sur le revenu au barème progressif ou sur option à un prélèvement forfaitaire de 7,5% s’ils sont supérieurs à 4.600 euros par an pour un célibataire et 9.200 euros par an pour un couple. En dessous de ces seuils, les gains ne sont pas soumis à l’impôt sur le revenu.
Fiscalité de l’investissement locatif
Pour sa part, l’investissement locatif immobilier est soumis à l’imposition sur les revenus fonciers, toutefois, les avantages fiscaux proposés par les dispositifs de défiscalisation immobilière dont l’investisseur en immobilier peut bénéficier permettent d’améliorer la rentabilité de l’investissement locatif en amortissant une partie du prix d’achat du logement immobilier par le biais des réduction fiscales.
L’assurance vie possède ainsi une meilleure rentabilité nette
Assurance vie et investissement locatif : la capacité d’épargne
La dernière différence repose sur la capacité d’épargne. En effet, même si l’investissement locatif sans apport est possible, le placement dans une assurance vie est plus facilement accessible avec un budget minimale.
Immobilier locatif ou assurance vie : définir ses objectifs
Afin de décider sur quel type de placement investir, assurance vie ou investissement locatif, le particulier doit nécessairement faire le point sur la stabilité de sa situation financière :
- Quelle est sa capacité d’épargne mensuelle ?
- Quel est son taux d’endettement ?
- Qu’attend-il de ce placement ?
L’investissement locatif offre la possibilité au particulier de se constituer rapidement un capital par le biais d’un crédit immobilier. L’investissement locatif implique de ce fait d’avoir une capacité d’endettement suffisante et d’être capable d’immobiliser son épargne sur plusieurs années, car, afin de profiter au maximum des avantage fiscaux inhérents aux dispositifs de défiscalisation immobilière, le particulier doit louer son logement pour une durée minimum et sous certaines conditions. Ensuite, lorsque le prix d’achat du logement sera amorti, l’investisseur en immobilier pourra profiter de son bien et en faire sa résidence principale ou secondaire, ou laisser le logement en location afin de profiter de revenus complémentaires.
Quant à lui, le placement en assurance vie semble moins contraignant, en effet, l’épargne est moins figée et les montants prélevés mensuellement sont faibles. D’autre part, plus un contrat d’assurance vie est vieux plus sa fiscalité semble intéressante. Toutefois la constitution d’un capital ne passe que par l’épargne du particulier.